Réaliser des acquisitions
Vos enjeux
Consolider un secteur fragmenté par build-up, avec ou sans fonds.
Acquérir un concurrent, un fournisseur, un savoir-faire ou un territoire.
Mener vos acquisitions sans mobiliser votre direction générale à plein temps.
Reprendre une entreprise en difficulté dans les délais d’une procédure collective.
Fonds d’investissement : doter une participation d’une équipe M&A pour son build-up.
Notre valeur ajoutée
Une équipe M&A externalisée.
Le prolongement de votre équipe : pipeline, approche, négociation, coordination des conseils. Vous décidez ; nous exécutons.
Un ciblage systématique et discret.
Cartographie du secteur et approche directe des dirigeants, y compris de cibles qui ne sont pas à vendre.
Une offre bien structurée.
Prix, compléments de prix, réinvestissement du cédant, financement : une offre crédible se négocie mieux qu’une offre agressive.
Le rythme d’un process tenu.
Calendrier, points d’étape, revue du pipeline : le build-up est une discipline.
Une capacité reconnue sur les affaires en difficulté.
Veille des procédures, analyse express, offre de reprise, relations avec les administrateurs judiciaires et le tribunal.
Le financement de l’acquisition.
Dette senior, Bpifrance, mezzanine, ouverture du capital : nous structurons et négocions le financement.
L’accompagnement de long terme d’Equideals nous permet d’aborder sereinement les opportunités de croissance externe qui sont et seront sur ce chemin.
Le déroulé de la mission
De quatre à huit mois pour une acquisition ciblée ; un flux continu dans le cadre d’un build-up, où les phases se chevauchent d’une cible à l’autre.
- Cadrage, 2 à 4 semaines Stratégie d’acquisition, critères de ciblage, capacité financière, rythme de décision.
- Ciblage et approche, 6 à 12 semaines Cartographie du secteur, longue puis courte liste validée avec vous, approche confidentielle des dirigeants.
- Évaluation et offre, 3 à 6 semaines par cible Analyse, valorisation, offre indicative ou lettre d’intention, négociation de l’exclusivité.
- Due diligences et négociation, 6 à 10 semaines Pilotage des due diligences, financement, protocole d’acquisition et garantie d’actif et de passif.
- Closing et suite, 2 à 4 semaines Levée des conditions suspensives, closing, suivi post-acquisition, relance du pipeline.
Vous avez une cible en tête, ou un secteur à consolider ?
Parlons méthode. Un premier échange pour cadrer votre stratégie d’acquisition et vous dire ce que nous pouvons apporter.